三季度以來，光伏玻璃成為光伏全產(chǎn)業(yè)鏈供給最為告急、價格漲幅最大的細(xì)分環(huán)節(jié)，短短四個月內(nèi)價格翻番。
“光伏玻璃價格從7、8月一路走高，目前3.2mm鍍膜玻璃主流大單的價格為42元/平方米，小單價格高達(dá)48元-50元/平方米“，卓創(chuàng)資訊高級分析師王帥對界面新聞表示，已達(dá)歷史峰值。
對當(dāng)前 光伏發(fā)電行業(yè)而言，玻璃產(chǎn)能缺口到底有多大？
國內(nèi)某頭部組件企業(yè)供應(yīng)鏈部門負(fù)責(zé)人對界面新聞進(jìn)行了估算：目前國內(nèi)組件年產(chǎn)能約210 GW，推算出月產(chǎn)能約17.5 GW，光伏玻璃月產(chǎn)能僅為14 GW，每月存在3.5 GW的供給缺口。
“考慮到年末搶裝潮，四季度的玻璃缺口應(yīng)遠(yuǎn)大于此?！?
按照華創(chuàng)證券預(yù)計，今年四季度光伏新增裝機(jī)約20 GW，迎來歷史最旺單季。
國內(nèi)另一組件龍頭企業(yè)高管對界面新聞表示，頭部企業(yè)有長單保障，因玻璃供應(yīng)問題延遲訂單的情況不多，主要損失是成本急劇增加。但二三線組件企業(yè)會因缺少玻璃導(dǎo)致停產(chǎn)，出現(xiàn)違約交付。
上述高管介紹，組件大廠基本均與光伏玻璃廠簽有長單供應(yīng)，但鎖量不鎖價。“組件具有期貨性質(zhì)，大廠要繼續(xù)執(zhí)行原有訂單，需承受現(xiàn)階段玻璃大幅漲價帶來的利潤侵蝕”。
隨著光伏主產(chǎn)業(yè)鏈成本持續(xù)下降，以輔材為主的封裝成本，正逐步成為光伏組件成本的主體。
據(jù)CPIA等行業(yè)機(jī)構(gòu)統(tǒng)計，目前組件封裝成本在總成本中的占比已接近50%。其中，玻璃在組件封裝成本占比為20%，是占比最高的光伏輔材。去年，這一占比僅為6%-7%。
王帥認(rèn)為，玻璃價格自三季度來連續(xù)上漲的主要原因，是受上半年疫情影響萎縮的需求，自5月中旬開始集中釋放，但玻璃產(chǎn)線比較穩(wěn)定，新增產(chǎn)能建設(shè)周期長，導(dǎo)致了短期的供不應(yīng)求。
光伏發(fā)電行業(yè)近年來內(nèi)部的技術(shù)風(fēng)向變化，也是玻璃短缺的間接催化因素。
晶科科技(601778.SH)投資者關(guān)系總監(jiān)宋昊對界面新聞分析稱，目前光伏組件產(chǎn)品線多樣化，市場上存在158.75mm、182mm、210mm等多種尺寸規(guī)格，這導(dǎo)致玻璃出現(xiàn)結(jié)構(gòu)化短缺。晶科科技是國內(nèi)光伏電站頭部開發(fā)商之一。
此外，雙玻組件市占率的快速提升，也促使玻璃用量大幅增長。
光伏組件呈三明治結(jié)構(gòu)，即把串聯(lián)起來的電池片用封裝材料進(jìn)行封裝?！俺Ｒ?guī)的單玻組件（太陽能電池板）結(jié)構(gòu)為‘玻璃+膠+電池片+膠+背板材料’，雙玻組件則是把背板給換成了玻璃?！彼侮唤榻B稱。
雙玻組件為雙面組件的主流類型。雙面組件使用雙面電池，將傳統(tǒng)背板替換為光伏玻璃或透明背板， 利用背面發(fā)電增加效益，具有度電成本優(yōu)勢。因此，雙面組件已成為當(dāng)下高效組件封裝的主流方式之一。
據(jù)業(yè)內(nèi)估算，今年雙玻組件市占率已達(dá)30%，較去年增長了10個百分點，預(yù)計三年內(nèi)市占率有望超過60%。
除需求端因素外，光伏玻璃供給端的產(chǎn)能爬升，也因疫情受到拖累。
中國是全球最大光伏玻璃生產(chǎn)國，約占全球總產(chǎn)量的95%以上。信義光能(00968.HK)、福萊特(06865.HK/610865.SH)分別為全球第一、第二大的光伏玻璃廠商，兩者市占率之和超過一半。
根據(jù)各公司公告及卓創(chuàng)資訊統(tǒng)計數(shù)據(jù)，今年國內(nèi)光伏玻璃預(yù)計增加名義產(chǎn)能6900噸/日。其中，信義光能約占58%，福萊特約占 29%。
中銀證券指出，由于前期疫情影響，今年光伏玻璃部分新建產(chǎn)能建設(shè)進(jìn)度慢于預(yù)期，預(yù)計全年投產(chǎn)計劃低于預(yù)期，有效產(chǎn)出有望增加約60萬-80萬噸。
近期，南玻集團(tuán)、旗濱集團(tuán)分別宣布擬投建4800噸/日、1200噸/日的光伏玻璃產(chǎn)能用于 光伏發(fā)電的太陽能電池板，但投產(chǎn)時間將在2021年底至2022年中期。